以世界一流企业楣标深入贯彻全球财务理念
扎实开展财务适应性变革创新，推进价值
创造型财务转型升级
—在中交集团暨中国•交建财务资金工作视频会议上的报告傅俊元
（2016年3月22日）
同志们：
今天，我们在这里召开中交集团暨中国交建2016年财务资金工作视频会议。这次会议主要任务是：认真贯彻国资委中央企业财务工作会和公司2016年工作会会议精神；总结“十二五”及2015年财务资金工作：研究部署“十三五”及2016年重点工作。
一、“十二五”及2015年财务资金工作总结
“十二五”期间，在公司总体战略和“十二五”财务规划指引下，面对异常复杂的外部环境压力，公司各级财务部门和人员沉着应对，主动创新，基本完成“十二五"财务规划确定的各项目标和任务，很好地支撑了公司生产经营和投资业务的快速发展，财务资金工作取得了丰硕成果，具体包括以下几个方面：
（一）资本市场运作卓有成效
“十二五”期间，公司资本市场运作亮点频现：一是成功实现回归A股上市。通过首次公开发行A股并换股吸收合并路桥建设的创新方式，2012年3月9日公司在A股正式挂牌上市.在极其困难的市场环境下暮集资金50亿元，成为2012年中国发行最大的IP0项目。二是成功发行50亿元永续中票。公司敏锐地把握住国内推出永续债的时机，注册永续中期票据总额度100亿元，2014年12月成功发行50亿元,发行利率6%,对确保公司当年整体资产负债率降低至80%红线以下、完成经济增加值考核指标发挥了非常关键作用。三是圆满完成国际信用评级工作。2014年，中国交建启动国际信用评级，聘请标准普尔、穆迪以及惠誉进行评级工作，获穆迪“A3”级，惠誉W级，评级展望均属稳定，为公司日后境外债券的发行、拓宽融资渠道、降低筹资成本、提高债券发行效率以及拓展海外市场提供有力保障。四是及时启动疏浚集团分拆上市工作。2015年3月公司正式启动疏浚集团分拆上市工作，部分单位财务资金部部门配合开展了审计、评估、尽职调查等大量工作，截至目前，疏浚集团分拆上市各项准备工作基本就绪，等待监管部门核准后将择机发行。五是成功发行11亿美元境外高级永续资本债券。2015年1月14日，公司成功发行11亿美元3.5%票息高级永续资本债券。创造了一系列的发行新记录，包括是中国企业发行过的最大规模美元永续债：是自2011年以来亚洲企业发行过的最大规模美元永续债：是亚洲企业发行美元永续债历史最低收益率水平。有力支撑公司国际并购，有效降低公司资产负债率、降低了公司资金成本，获“2015年度中华区最佳公司混合债奖”。六是成功发行优先股1.45亿股。2015年分两期成功发行1.45亿股优先股，筹集资金145亿元，发行票面股息率分别为5.1%和4.70%，创造了各类企业在境内发行优先股的最低股息率。七是完成H股增发前期准备工作。2015年4月至6月完成中国交建非公开发行H股相关工作资料的报送及审批，6月23日收到证监会同意批文，待时机成熟可择机实施。八是部分单位资本市场直接融资取得新突破。中交房地产所属单位抓住资本市场对房地产管制放松机遇，已发行公司债77亿元，正在准备发行公司债80亿元，50亿私募债发行也准备就绪;在总部支持下，绿城中国完成2018年到期的7亿元美元利率8.5%、2019年到期5亿美元利率8.0%的优先票据要约交换和部分高息债置换，债务条款得到修订，票息降为5.875%，并且延期到2020年，极大地降低了绿城中国的融资成本，在中国地产行业债券交易结构、交易规模、发行定价等方面均史无前例，具有里程碑式意义，在资本市场上树立了新标杆;一航局、二航局、四航局、天航局、广航局、一公局、二公局等通过发行私募债方式置换银行借款。资本市场取得的成绩，与各级财务部门的主动参与、积极配合密不可分，财务部门功不可没。
(二)金融创新平台初步搭建
“十二五”期间，公司大力开展金融创新，产融结合初见成效。一是金融控股管理平台初步形成。在2013年成立财务公司的基础上，2014年陆续成立基金公司、融资租赁公司、金融管理部，2015年成立资产公司，以金融管理部为中心、多种金融业务并驾齐驱的金融控股管理平台初步形成。二是金融业务快速开展.金融管理部统一领导下，境内外统保工作已初见成效。财务公司在短短几年时间内资产总额突破500亿元，资产规模进入全国财务公司前列，财务公司和结算中心发放贷款、吸收存款、资金集中度等指标屡创新高。基金公司引入社保基金、招商银行、平安银行、社会资金等外部资金，支持公司实体业务发展。融资租赁公司创新产融对接方式，以信用、再保理、信用追加质押等方式拓展业务范围，发挥政策优势不断丰富融资渠道，如以项目为基础的结构化融资方式与德意志银行、汇丰银行和渣打银行等外资银行开展合作，充分发挥自贸区政策优势利用FTE账户系统直接融资等。资产公司顺利完成了8家股东单位以16家B0T项目公司部分股权对公司注资的工作，开展了B0T项目资产证券化探索。三是金融管理制度体系不断完善。金融管理部组织制订了《金融管理办法》、《产业投资基金管理办法》等6个基础性管理制度。财务公司、基金公司、融资租赁公司、资产公司制度体系不断完善。四是金融创新研究不断深入。组织开展了金融视角看中交投资行为研究、管理层股权激励方案研究、设立证券投资基金管理公司研究、设立金融控股公司的可行性硏究、供应笹金融研究、新三板股权融资试点研究等课题研究，一些研究成果得到公司领导认可,即将推进实施。五是金融业务“十三五”专项规划编制完成。
明确了公司“十三五'’期间金融业务板块发展定位、目标，提出管控体系优化方案。六是开展了金融股权管理工作。完成证券账户相关变更手续并对公司持有的金融资产进行重新梳理。公司金融创新取得初步成绩，但应该看到，由于内外部多方面的原因，公司金融创新与公司战略对金融创新需求之冋还存在一定差距，需要我们持续努力。
（三）资金管理水平不断提升
“十二五”期间宏观经济形势错综复杂，货币政策多次转向、汇率市场动荡，公司业务快速发展对资金的需求持续增加，各级财务部门积极主动，成效显著。一是传统授信业务得到巩固。公司持续保持与各大金融机构的良好合作关系，积极与国内外多家金融机构进行高层互访会晤，建立银企高层互访机制，签署战略合作协议，使银企合作向着更大规模、更高层次、更宽领域迈进。2015年公司授信总额度合计10,506.45亿元人民币，超过1万亿，成为公司发展的强大后盾，有效保障生产经菅投资的正常开展。二是成功发行超短期融资券385亿元人民币。公司向银行间市场交易商协会注册超短期融资券额度150亿元人民币，“十二五”期间累计发行超短期融资券385亿元人民币，在缓解资金压力的同时，较同期人民币贷款节约财务费用约6.83亿元人民币。三是资金集中程度不断提高。公司上下采顼各种措施，加快结算，大力清理冗余银行账户，积极盘活受限资金，开展“两金”压降专项治理工作。2015
年，财务公司完成结算20174笔，金额6292.6亿元，比2014年分别增加248%和170%。结算中心共完成结算133429笔，金额10207.75亿元。财务公司和结算中心共吸收存款765.67亿元，资金集中度达到55.86%,首次突破50%o四是带息负债高增长态势得•到遏制。面对带息负债的髙增长态势，公司进一步加强资金的统筹计划安排，强化资金计划管理，突出资金管理的计划性和科学性，连续制定下达带息负债控制目标并严格执行，使带息负债高增长态势得到有效遏制，为完成年度EVA考核目标指标奠定了良好基础。五是大力支撑重大项目融资。一方面是支持了重大并购项目融资。公司“十二五"期间在国内外实施三大并购,包括三亚凤凰岛项目、澳大利亚JohnHolland公司100%股权、绿城中国28.9%的股份，在非常短的时间内，顺利解决了并购资金的来源，支撑并购业务的顺利推进。另一方面是支撑了BT及B0T等大型项目融资。总部、区域总部、子分公司分工合作，与各大金融机构协调沟通，促使各类项目融资得以落实。六是进一步强化了资金安全。出台了资金安全管理指导意见，进一步对各单位资金安全管理进行规范，进一步强化了对外担保管理，严防担保风险。各单位除传统的授信借款外，融资渠道呈现多样化特点，保理、融资租赁、商业票据、出口发票融资等多种融资方式得到应用；部分单位如一公局、二公局、三公局、四公局等还积极利用西藏低息贷款降低利息负担，有效降低了资金成本。
（四）管理会计体系实现突破
“十二五”期间，公司创新性地开展管理会计体系建设，搭建了跨组织、跨区域、跨行业的管理会计报告体系，初步形成具有公司特色的管理会计体系并不断完善。一是高质量地完成了管理会计体系课题研究。针对适应性组织建设需要，专门成立管理会计课题组，先后分两期对公司管理会计体系建设进行专题研究，课题研究成果获得公司领导的髙度肯定并应用于实际工作。二是管理会计信息系统快速建立。在课题研究的基础上，组织开发了管理会计信息系统，在实践中持续完善和修订管理会计报告体系及信息化系统、完善管理会计编报规则，满足了日常管理会计报告编制的需要。三是管理会计报告编制逐步常态化。公司从2011年开始，将管理会计季报、半年报、年报转入日常工作，在增加少量人员情况下较好地完成了毎期全级次1000多家单位管理会计的编报、审核、合并处理等，成效显著。四是管理会计应用不断深化。管理会计报告结果已成为各区域总部、事业部、相关单位考核的重要依据，管理会计分析对相关区域、事业部、行业的生产经营具有重要的参考意义，管理会计应用范围和领域得到不断扩展。在由C1MA皇家特许管理会计师公会主办的“CGMA2015年度颁奖盛典暨CFO高峰论坛”上，公司荣获CGMA2015年度最佳管理会计实践大奖，说明我们在管理会计体系建设方面取得的成婿已经获得业界充分认同。
（五）财务共享探索成果丰硕
“十二五"期间，公司持续开展了财务共享的探索，取得了丰硕成果。一是部分单位财务共享试点持续推进。持续推进了二航局、广航局、中国路桥、一航局、二公局等单位财务共享试点。二航局先后成立武汉、重庆、镇江、芜湖、贵阳.深圳等多个共享中心，基本实现了境内业务的全覆盖。广航局在集团内率先完成局级财务共享中心建设，全局大部分单位已纳入财务共享中心。中国路桥率先开始境外财务共享试点。一航局大连财务共享中心等先后成立。二公局完成全局财务共享中心搭建。二是项目财务共享中心快速搭建。借鉴二航局、广肮局等单位财务共享中心建设的经验，快速在境内外分别成立第一家集团层面的项目财务共享中，蒙内铁路财务共享中心和海南工程项目财务共享中心，同时42015年成立公司总部直属项目财务共享中心，使项目财务共享进入新阶段。三是财务共享顶层设计全面完成。涵盖布局安排、实施计划等内容的财务共享为整个集团财务共享推进奠定坚实的基皇家特许管理会计师公会主办的“CGMA财务共享信息系统、顶层设计全面完成，础。在由C1MA2015年度颁奖盛典暨CF0高峰论坛''上，中交二航局荣获CGMA2015年度优秀共享服务中心称号。
（六）财务信息化建设持续推进
“十二五”期间，公司持续推进财务信息化建设，财务信息化水平不断提升。一是财务分析与辅助决策支持（BI）系统推广实施全面完成。财务分析与辅助决策支持（BI）系统需求调研、开发、试点经历时间较长，2015年,公司进一步加大工作力度，在各单位支持配合下，全面完成了该系统的实施部署，但系统作为辅助决策的工具，需要各单位加强系统的利用，以便充分发挥其功能。二是债权债务管理系统进入试点。公司成立了债权债务管理系统研发工作小组，完成了系统需求报告的编制，并配合推进了系统的开发，目前系统已在一航局试点，一公局、中交地产正在开展试点相关准备，债权债务系统是整体推进财务业务一体化的一次有益尝试，对公司财务业务一体化的推进具有重要样本意义。三是资金管控平台有序推进。在财务资金部统一协调下，资金管控平台在财务公司组织下正有序推进，目前正在进行四航局、隧道局等施工企业试点上线以及设计板块的集中部署工作。四是财务共享中心信息系统得到加强。开展了财务共享中心信息系统的选型和建设实施工作，目前正着力结合公司厦门数据中心情况开展推进中交财务云建设。五是开展了财务核算软件的升级试点。部分单位率先完成核算软件6.0版本的升级，为整个集团核算软件升级奠定了良好基础。除以上工作，部分单位还推进网络报销系统建设，配合信息化管理部推进主数据（财务）系统的开发、做好财务信息系统维护工作。财务信息化的推进对促进财务资金管理水平的提升发挥了重要的支撑作用。
（七）税务筹划体系初步建立
“十二五”期间，公司全面加强了税务管理。一是组织建设得到加强。公司成立了税务专家组并召开多次会议对涉税事宜进行专题研究讨论，解决实际纳税问题：总部在财务资金部下增设税务管理处，部分单位设立税务部门，部分单位在财务部门内分设税务处（科），税务管理机构进一步充实。二是税务筹划指导手册陆续出台。公司聘请税务咨询机构编制了详细的税务筹划指导手册并印发各单位,对各单位实际开展税务筹划起到很好的指导作用。三是“营改增”应对工作扎实推进。2014年开始，公司全面开展“营改增”应对研究工作，建立健全“营改增”组织机构，与财政部税政司、国税总局大企业司开展髙端对接、反映诉求，指导各单位开展全面测算，开展了专项培训，仅2015年分别在北、上、广、汉、津、西安六个片区就培训2200余业务及财务人员，开展投资业务、海外业务、存量疏浚船舶等存量资产营改增问题等专题研究，岀具了非常有指导作用的《“营改增”管理咨询报告》、《“营改增”指导手册》。四是税务月报填报和分析工作得到加强。积极配合税总大企业司开展税务月报填报和分析工作，2015年在总局定点联系企业涉税数据月报测评工作中，公司在总局45家定点联系企业里以99.42的高分位居第三，在建筑类央企里位居首位。五是积极做好税务稽查配合工作。2014年，中交集团、中国交建、一公局被北京国税稽查局列为稽查对象。公司加强横向联系，及时沟通相关信息，同时协调组织总部、分公司、直属项目有关人员向稽查人员宣讲建筑施工行业特点，按要求快速提供文档资料，积极配合稽查人员开展工作，工作态度和工作效率得到北京国税稽查局的肯定。六是税务筹划成效显著。部分单位通过高新技术企业申请、研发费用加计扣除、出口退税等政策节约了大量税负，如中国路桥2011年髙新技术企业享受企业所得税率减免节税2.53亿元；部分单位针对大型项目或特殊区域釆取有差别的应对方式开展稅务筹划，如中国港湾针对以色列阿什杜德项目、克里比深水港一期、科特迪瓦阿比让项目开展税务筹划方案策划并评审；三航局组织召开境外税收专题策划会，交流不同国别、地区税务管理工作特点，充分发挥香港航通公司平台功能，设计合理有效的价格制订规则，实现境外不同国别项目税收均衡控制的目标。“十二五”期间，各单位以“营改增”应对为重点，全面强化税务管理，加强与国税总局、各级国地税局的髙端对接，取得了阶段性成果。
（八）财务报告与分析水平全面跃升
“十二五”期间，财务报告与分析工作水平稳步提升。一是日常财务报告工作质量得到保证。公司年度决算、中报、季报、月（快）报等工作有条不紊，工作质量得到国资委、财政部充分肯定，公司已连续多次被国资委授予财务决算管理先进单位，荣获财政部财务决算工作通报表扬、月度快报工作通报表扬。二是日常会计核算不断完善。公司结合实际情况及会计准则新要求，不断修订了会计核算相关处理，修订完善企业会计政策及财务报吿制度，并重新修订颁布了会计核算办法，满足了日常会计核算需求。三是财务标准化建设工作正式启动。公司形成财务标准化建设方案，明确了财务标准化的总体目标、工作思路、工作任务，成立相关工作小组，召开了财务标准化启动会，2015年重点加强了会计核算和财务分析标准化工作，开展会计科目专题讨论会，初步形成了统一的会计科目体系、会计科目使用手册以及不同板块的局、公司、项目财务分析模版。四是财务分析得到强化。扎实开展了年度分析、半年度、季度分析、月度动态分析等定期分析工作，同时紧跟公司生产经营管理的重要关切点，对经济增加值、绩效评价、财务风险、应收账款和存货、带息负债和货币资金、亏损企业、资产周转率、银行账户、资金来源与运用等重点问题进行深入的专题分析，为公司经营发展、转型升级提供决策依据。部分单位深入挖掘数据价值，如二航局改进完善了财务共享中心增值报告体系，建立了增值报告的信息收集机制，提高了问题反馈处理的及时性，注重增值报告质量提升：二公局重点对局完工项目经营情况及在建项目建造合同情况、特别是对完工潜亏项目经营进行了统计分析。“十二五"期间，公司财务报告质量稳定，财务分析与公司管理实际的契合度不断提高，财务分析辅助决策作用明显。
（九）财务监督与风险防范推进有力
“十二五”期间，财务监督检查与风险防范稳步推进。一是开展制度落实问题专题研究。成立多家单位参与的财务制度落实问题研究课題组，对财务制度落实涉及的一系列问题进行了深入、系统的研究，形成了有关研究成果，2012年11月，该课题已通过中国交建组织的课题评审。二是财务监督检查实现常态化。公司每年把财务检查作为一项重点工作常抓不懈，先后开展了重大项目财务工作专项检查、会计信息质量检查、资金内部控制检查，进一步加大了内部财务检查的力度和广度，形成了自查与抽查、全面检查与专项检查相结合等形式多样的财务检查模式，建立了相对穏定、有效的财务监督检查与风险防范机制。三是强化了检查整改。公司结合外部审计，财政部会计信息质量检查、审计署财务收支审计、国资委“小金库"专项治理和中央企业“三类人员”费用专项财务抽查审计等上级部门的检查审计，以及内部审计、财务检查等活动，以解决检查审计所发现问题为契机，积极组织有关单位进行整改落実工作，使各单位不断强化内部管理，完善自身内部控制。四是开展了多项专项风险控制工作。专门组织开展了债务风险管控课题研究，持续开展了带息负债控制，加大亏损治理工作力度，推进了两金占用专项整治，通过深入开展专项活动，使公司整体风险得到较好控制。
（十）财务队伍素质显著提升
“十二五"期间，公司全面加大财务人才培养力度，财务队伍素质不断提升。一是“五三一”财务人才梯队培养初见成效。100名高级会计人员培养计划圆满结束，大部分人员进入核心人才、精英人才培养梯队，实现财务人员培养与使用的充分结合。每年定期举办骨干人员班，五年累计培训1200余人次，财务骨干人员基本实现轮训，成为各单位财务中坚力量。二是常规培训力度不断加大。在普遍的继续教育基础上，针对新进人员的实际情况，每年举办3-4期应届生培训班，累计培训3000余人次。三是专题培训不断推进。有针对性地开展“营改增”、财务软件系统、财务共享等多个专誕培训班，累计培训上万人次，取得积极成效。四是财政部会计领军人才不断增加。组织部分人员参与财政部会计领军人才的选拔考试，2人入围财政部领军人才培养名単，2人入围财政部领军人才支撑计划，目前公司共有7名财政部会计领军人才。五是财务人员交流不断扩大。根据公司改革发展形势，加快财务领导人员岗位轮换与交流，多个单位财务领导人员实现轮换，开展部分单位总会计师的公开招聘，进一步完善二级单位总会计师的选拔和交流机制，部分单位开展了三级公司总会的异地交流轮换。各单位对人才队伍培养的重视程度普遍提高，财务队伍的能力得到持续提升，如总承包开展公司内部“师带徒”活动，发挥传帮帯作用；二航局持续完善新进人员非财务岗见习制度、开展导师带徒和职业生涯规划工作、加强财会人员专业化培训、抓好财会人员职称考前培训，成立了财会管理研究院，旨在集中精力研究和突破公司财会管理的重大专项问题，对实践工作提供专业的指导意见：中国路桥在财务共享中心成立后，充分考虑财务共享中心与财会部三大管理处室之间职能分工的基础上，结合财务人员岗位与技能、岗位与能力和岗位与发展空间相匹配原则，对财务人员进行了重新分工和定位。
除以上工作外，公司不断完善财务制度体系，在强化资产管理、成本费用管理、对外捐赠管理等方面也做了大量工作，取得了较好的成绩。在取得成婿的同时，我们也不能忽视存在的问题：一是财务标准化和财务业务一体化工作尚待进一步推进；二是管理会计体系的应用价值仍需要充分挖掘;三是财务共享服务中心建设有待于进一步加快推进：四是财务制度落实工作仍需进一步加强：五是财务人员知识、专业结构有所欠缺，财务队伍建设仍需加强；六是全球化财务管理体系建设还有大量的工作要做：七是基础工作有待于进一步夯实，资金安全管控有待强化：八是财务控制力有待强化,资金统筹协调能力有待提升。
二、“十三五”财务工作思路及2016年主要工作任务
当前全球经济仍处于金融危机后的艰难复苏期，多极化和全球化深入推进，产业格局深度调整。尽管美国经济复苏超预期，但是欧洲和日本仍受制于髙负债率、高失业率和低借蓄率的制约，经济增速缓慢，由此对新兴经济体在外需、汇率、贸易和投资保护等方面产生不利影响。我国正处于全面深化改革的关键时期，产能过剩、“三期叠加"、房地产、地方债、金融市场化改革等诸多方面存在不确定。“一带一路”、“京津冀”及“长江经济带”战略持续推进，新型城镇